Program Trading Tipes En Strategieë

Program Trading: Tipes en strategieë Oor die afgelope paar dekades het daar 'n radikale verskuiwing in hoe handelaars uit te voer transaksies in die hoofstad markte. Kapitaalmark handelaars het in lyn verskuif met 'n moderne tendense deur die installering van elektroniese stelsels om hul ambagte te voer. Die gebruik van ingewikkelde algoritmes en baie vinnig super dat al die nodige inligting te verskaf soos ekonomiese, voorraad of maatskappy-inligting, asook breaking news, die meeste finansiële instellings te koop en te verkoop aandele en geldeenhede in 'n kwessie van mikrosekondes, 'n praktyk bekend as 'n hoë-frekwensie handel . Voorspelbaar, is vloer-handelaars stadig besig om 'n sterwende ras. Program handel, ook bekend as portefeulje handels - of mandjie handel, verwys na transaksies wat groot hoeveelhede baie aandele behels. Die New York Aandelebeurs verwys na wat handel dryf as 'n handel strategie wat behels handel in aandele ter waarde van ten minste VSA $ 1000000 program. Jy kan ook dink aan dit as transaksies 'n hele portefeulje op 'n go eerder as een voorraad op 'n bepaalde tyd. kort oorsig Terwyl program handel eers onlangs bekendheid verwerf, is dit nie 'n nuwe verskynsel in die finansiële markte. Trouens, dit was in die bestaan ​​so vroeg as in die laat 20ste eeu, toe dit grootliks geblameer vir oormatige wisselvalligheid in die aandelemark, en wat as 'n belangrike oorsaak van die meeste aandelemark ineenstort. Hier is die redes waarom geld bestuurders gebruik program handel; Pensioenfonds of batebestuurders by tye wil blootstelling te kry om 'n paar effekte op dieselfde tyd. Hul prestasie geëvalueer op grond van hul vermoë om 'n erkende mark indeks presteer soos SP 500 Indeks. Dit beteken sy prestasie is nagespoor deur sy maatstaf of dop fout. Om die geteikende Indeks te klop, sal die handelaar 'n portefeulje van aandele wat hy dink dalk goed presteer op te stel. Handelaars is by tye afgedank vir die skep van 'n groot handel posisies (soos $ 400 miljoen) in die maatskappy se boeke. Vir die maatskappy om te beweeg uit die posisie, dit wil sê om die $ 400 miljoen posisie te ruil vir 'n ander een, dit sal die onmiddellike posisie in 'n keer te verkoop en koop 'n ander een in 'n transaksie, wat genoem word mandjie handel. Nou, laat ons 'n blik op die verskillende tipes program ambagte wat handelaars gewoonlik in diens; Tipes Program Trades Program ambagte geskei kan word in verskeie kategorieë op grond van die dienste en koste wat aan die verbruikers. Dit sluit in; 1. Skoolhoof Trades Ook bekend as skoolhoof bod of risiko bod, dit is 'n tipe van transaksie waarin 'n handelaar koop die hele portefeulje van die sekondêre mark (soos NASDAQ en NYSE) teen 'n voorafbepaalde prys. Die makelaar sal dan hou die aandele vir 'n geruime tyd voordat hulle verkoop. Die motief agter hierdie tipe van handel is vir die handelaar om wins vir sy portefeulje te maak deur middel van waardering in pryse. Wanneer 'n kliënt gebruik 'n makelaar te koop en verkoop aandele, sal die firma sy eie portefeulje wat dit moet bestellings van die kliënt se vervul gebruik. Die makelaars verdien 'n wins (behalwe die kommissie aangekla) van die bod-vra versprei van 'n sekere voorraad. Om jou kennis oor skoolhoof ambagte te brei, kan jy enige tyd neem om vir hierdie kursus registreer. 2. Agentskap Mandjies (Agentskap Trading) Dit is 'n gewilde, maar meer ingewikkeld metode van die vervulling van bestellings n kliënt se as skoolhoof ambagte. Dit behels 'n kliënt vra jou makelaar om 'n sekere posisie te kom en 'n ander party in die sekuriteite mark wat bereid is om jou posisie te aanvaar. Daarom, as jy wil sekuriteite te koop teen 'n sekere prys, jou makelaar sal 'n ander persoon wat bereid is om die aandele te verkoop teen die ooreengekome prys en so aan te kry. Sodra die makelaar die ander party bevind, sal die sekuriteitebeurs die transaksie in sy tikkerlint te teken. Jy kan dan voortgaan om die fondse en aandele ruil met die ander party. In hierdie tipe van handel, die rol van die makelaar is om die beste prys te vind (bv om jou te help die laagste-koste moontlike ooreenkoms te kry as jy wil koop sekuriteite en omgekeerd). Die handelaar verdien kommissie vir die werk. 3. Basis Trades Dit is 'n program handel waarin 'n handelaars probeer om voordeel te trek uit verkeerde pryse van soortgelyke aandele. Met ander woorde, die handelaar is van mening dat twee soortgelyke aandele verkeerd geprys relatief tot mekaar en dus neem kort en lang posisies op hulle om voordeel te trek uit die mispricing. Grondslag handel heet so omdat dit normaalweg poog om wins uit klein basispunte veranderinge verdien in die waarde verspreiding van die twee aandele. 'N basis handel word ook na verwys as 'n program handel ontwikkel vir 'n kliënt wat wil sy of haar graad van blootstelling mark te verander deur die aankoop van of verkoop van 'n mandjie van aandele wat nou monitor 'n toekomstige indeks soos DAX of die SP 500 kontrak. Met ander woorde, as 'n kliënt nie belê in aandele, maar is geïnteresseerd in te belê, kom ons sê $ 400,000,000, in die sekuriteite mark onmiddellik, die grondslag handel is een manier om dit te bereik. In min of meer dieselfde manier, kan die kliënt 'n basis handel gebruik om hul vlak van blootstelling mark te verminder indien hy of sy is tans aktief in die mark. 4. Exchange vir Fisiese (EFP) Hierdie tipe program handel behels 'n belegger met termynkontrakte uitruil hulle vir sekuriteite. By tye, makelaars kan nie aandele onmiddellik koop sodra hulle betaal vir aandele verkoop. In plaas daarvan, het hulle stapel termynmark en koop aandele 'n geruime tyd later. Om hul blootstelling aan die termynmark te verminder, kan hulle dit verkoop vir aandele in 'n keer deur 'n program verhandelingsplatform. 5. Agentskap aansporingstrust Hierdie tipe program handel is soortgelyk aan agentskap ambagte behalwe in hierdie geval kommissie gestap as handelsprestasie is uitstekend. Jy kan inskryf in hierdie program handel natuurlik om meer oor hierdie tipe program handel verder te leer. Kragte wat Program Trading Wanneer 'n geld bestuurder plaas 'n risiko bod (skoolhoof bod), kan hy of sy verdien 'n wins uit die prys per aandeel hy bod minus die handel koste. In agentskap handel, die kliënt dra die koste, maar die prestasie van die geld bestuurder geëvalueer op grond van sodanige koste, wat op sy beurt invloed of die kliënt hom of haar toekomstige besigheid sal gee. Daar is drie basiese faktore wat program handel naamlik; In 'n kapitaalmark, die koop van aandele in 'n groot mate stoot hul pryse, terwyl die verkoop van hulle stoot die pryse af Dit verwys na 'n situasie waar die ander party by 'n transaksie het meer kennis oor die aandele wat hy of sy verkoop, en is meer omvattend gedek in hierdie program handel kursus.